Dengan pasar yang menunjukkan pergerakan fluktuatif dalam beberapa sesi terakhir – turun di satu hari, naik di hari berikutnya – beberapa analis Wall Street menunjukkan minat baru terhadap dividen dengan imbal hasil tinggi. Bukan berarti mereka menghindar dari penghasil pendapatan tetap ini; sebaliknya, ledakan pasar pada musim panas lalu membuat Street fokus pada apresiasi saham sebagai sumber keuntungan. Fluktuasi pasar sejak awal September membuat analis dan investor mencermati permainan defensif. Analis riset di JMP Securities telah mencari pasar untuk pembelian yang 'tepat', dan pilihan mereka akan dicermati. Mereka telah memanfaatkan pembayar dividen yang dapat diandalkan dan menghasilkan tinggi sebagai pilihan investasi. Basis data TipRanks memberi penjelasan tambahan pada tiga pilihan JMP - saham dengan dividen menghasilkan 7% atau lebih baik - dan perusahaan investasi melihat dengan 20% naik atau lebih baik. Annaly Capital Management (NLY)Nama pertama dalam daftar dari JMP adalah Annaly Capital Management. Perusahaan ini menempati ceruk keamanan berbasis hipotek, dengan total aset sebesar $104 miliar, terutama sekuritas hipotek yang didukung oleh Freddie Mac dan Fannie Mae. Annaly adalah salah satu REIT terbesar di pasar. Krisis corona berdampak buruk bagi Annaly, karena kehancuran ekonomi pada kuartal pertama menyulitkan pemegang pinjaman untuk melakukan pembayaran. Namun, ketika perekonomian bangkit kembali di Triwulan ke-2, nasib Annaly berbalik dan kerugian besar dari Triwulan ke-1 berubah menjadi sedikit keuntungan. Pendapatan Q2 mencapai $979 juta, dengan EPS sebesar 27 sen, mengalahkan perkiraan sebesar 23 sen. Ke depan, perkiraannya adalah EPS 26 sen untuk Q3. Penting untuk dicatat bahwa Annaly telah mengalahkan perkiraan pendapatan dalam tiga kuartal terakhir. Beralih ke dividen, Annaly tetap menjadi pembayar dividen yang dapat diandalkan selama beberapa tahun terakhir, dengan sejarah menyesuaikan pembayaran agar tetap berkelanjutan. Dividen saat ini adalah 22 sen per saham biasa, dan dibayarkan pada akhir September; pada tingkat itu, hasilnya adalah 12.27%. Di era suku bunga The Fed yang mendekati nol, pengembalian dividen NLY sangat tinggi. Analis JMP Steven DeLaney terkesan dengan NLY. Analis bintang 5 tersebut menyatakan, “Kombinasi dividen yang dibayarkan selama kuartal [kedua] dan perolehan nilai buku sterling—keuntungan kuartalan terbaik perusahaan sejak Resesi Hebat tahun 2008-09 […] Kami yakin saham NLY harus diperdagangkan pada harga premi yang berarti bagi perusahaan sejenis berdasarkan ukuran, skala, dan, sekarang, struktur manajemen internal perusahaan.” DeLaney menilai saham tersebut Berkinerja Lebih Baik (yaitu Beli) bersama dengan target harga $8.50. Angka ini menunjukkan potensi kenaikan 20% dari level saat ini. (Untuk melihat rekam jejak DeLaney, klik di sini) Secara keseluruhan, ada 8 ulasan analis terbaru terhadap saham NLY, yang dibagi menjadi 5 Beli dan 3 Tahan, sehingga saham tersebut mendapat peringkat konsensus analis untuk Moderate Buy. Target harga rata-rata $8.04 menyiratkan potensi pertumbuhan 13% dari harga perdagangan saat ini sebesar $7.10. (Lihat analisis saham NLY di TipRanks)StoneCastle Financial (BANX)Selanjutnya, StoneCastle, adalah perusahaan investasi manajemen, dengan portofolio yang mencakup perpindahan ke sekuritas modal alternatif dan bank komunitas. Perusahaan memfokuskan aktivitas investasinya pada pelestarian modal dan perolehan pendapatan saat ini, berkomitmen untuk mengembalikan keuntungan kepada pemegang saham. Portofolio investasi StoneCastle berjumlah lebih dari $133 juta, yang mana 32% adalah sekuritisasi kredit, 26% adalah sekuritas hutang, dan 15% adalah pinjaman berjangka. Selama kuartal kedua, BANX menghasilkan lebih dari $2.6 juta pendapatan investasi bersih, yang menghasilkan 41 sen per membagikan. Nilai aset bersih perusahaan naik menjadi $20.27 per saham pada akhir kuartal; angka tersebut adalah $20.93 pada tanggal 30 September.BANX membayar dividen triwulanan sebesar 38 sen pada Q2, pembayaran yang telah ditahan oleh perusahaan dengan andal – dengan satu kenaikan pada bulan Desember 2018 – selama tiga tahun terakhir. Dengan $1.52 per tahun, dividen menghasilkan 8%. Analis bintang 5 yang mengesankan, Devin Ryan, menutupi saham ini untuk JMP, dan dia menyukai apa yang dia lihat. “Perusahaan menginvestasikan $36 juta secara sehat selama kuartal [kedua], yang mencakup beberapa sekuritas dengan imbal hasil lebih tinggi dan lebih menarik, yang mendorong peningkatan berturut-turut dalam pendapatan investasi bersih… Mengingat investasi kuartal yang kuat, khususnya pada sekuritas dengan imbal hasil yang menarik, investasi bersih pendapatan meningkat secara solid pada 2Q20. Ke depan, mengingat prospek penerapan yang kuat pada semester kedua 2, kami yakin kemungkinan besar pendapatan investasi bersih akan terus meningkat… BANX terus mampu menutupi dividen triwulanannya saat ini sebesar $20, dan kami yakin hal ini akan terus terjadi di kuartal mendatang,” pendapat Ryan. Ryan's adalah satu-satunya ulasan terbaru yang tercatat untuk saham ini, yang saat ini dijual seharga $18.15. Dia menilai BANX berkinerja lebih baik (mis Beli), dengan target harga $22 yang menunjukkan kemungkinan kenaikan 21% selama 12 bulan ke depan. (Untuk melihat rekam jejak Ryan, klik di sini)BRT Realty Trust (BRT)Terakhir adalah BRT Realty Trust, sebuah perwalian investasi real estat yang berfokus pada properti multikeluarga. Perusahaan ini mengakuisisi, memiliki, dan mengelola hunian apartemen, dan saat ini memiliki portofolio 39 properti di 11 negara bagian, dengan total lebih dari 11,000 apartemen individual. Perusahaan telah merasakan kerugian serius akibat krisis virus corona yang sedang berlangsung, dan melaporkan kerugian bersih sebesar 25 sen per saham untuk kalender kuartal kedua tahun ini. Pada saat yang sama, BRT berhasil mengumpulkan 98% harga sewa di Q2, dan melihat tingkat hunian rata-rata tetap di atas 93%. Hal ini menjadi pertanda baik bagi perusahaan, karena perusahaan tidak perlu lagi membawa dan memelihara unit-unit yang kosong atau tidak membayar. Hal positif lainnya adalah, BRT tetap mempertahankan pembayaran dividennya. Perusahaan telah secara bertahap meningkatkan pembayaran triwulanan selama tiga tahun terakhir, dan dividen saat ini, sebesar 22 sen per saham biasa, disetahunkan menjadi 88 sen dan memberikan imbal hasil sebesar 7.1%. Jumlah ini lebih dari tiga kali lipat rata-rata imbal hasil (yield) yang ditemukan di antara perusahaan-perusahaan yang tercatat di bursa S&P, dan lebih dari dua kali lipat dibandingkan dengan perusahaan sejenis BRT yang membayar dividen di sektor keuangan. Aaron Hecht dari JMP melihat BRT memegang posisi yang kuat di pasarnya, dengan menulis, “Dengan titik harga yang lebih rendah produk yang tersebar di pasar Sunbelt, portofolio BRT menghasilkan hasil yang kuat dibandingkan dengan perusahaan sejenis yang memiliki eksposur pasar perkotaan dengan kepadatan tinggi… Pertumbuhan sewa rata-rata sebesar 2.2% untuk perpanjangan dan 0.2% untuk sewa baru, sementara konsesi yang diberikan sangat sedikit. Pertumbuhan tarif dan tingkat hunian serupa pada bulan Juli dan Agustus 2020 dibandingkan dengan 2Q20.”Hecht menilai saham tersebut Berkinerja Lebih Baik (yaitu Beli), dengan target harga $15 yang menyiratkan kenaikan satu tahun sebesar 20%. (Untuk melihat rekam jejak Hecht, klik di sini.) Secara keseluruhan, BRT memiliki peringkat Beli Sedang dari konsensus analis, berdasarkan pembagian rata antara ulasan Beli dan Tahan. Saham tersebut dijual seharga $12.56, dan target harga rata-rata $13.25 menunjukkan kenaikan kecil sebesar 5%. (Lihat analisis saham BRT di TipRanks) Untuk menemukan ide bagus untuk perdagangan saham dividen dengan penilaian menarik, kunjungi Saham Terbaik untuk Dibeli TipRanks, alat yang baru diluncurkan yang menyatukan semua wawasan ekuitas TipRanks. Penafian: Pendapat yang diungkapkan dalam artikel ini adalah hanya milik para analis unggulan. Konten tersebut dimaksudkan untuk digunakan untuk tujuan informasional saja.
,